Stock returns tend to move together

Stock returns tend to move together if they are affected similarly by economic events
Stocks in the same industry tend to have more highly correlated returns than stocks in different industries
Table 12.3 shows several stocks’
Volatility of individual stock returns
Correlation between them
The table can be read across rows or down columns

結果 (繁體中文) 1:

股票收益率往往一起移動，如果它們同樣受經濟事件在同一行業的股票往往有更高的相關性的回報比在不同行業的股票表 12.3 顯示幾個股票個別股票收益率波動它們之間的相關性多行或多列，可以讀取表

結果 (繁體中文) 2:

股票收益率往往會一起移動，如果他們也同樣受經濟事件影響
股票在同行業中往往有更多的高關聯性收益比不同行業的股票
表12.3所示的幾個股的
個股收益波動率
之間的相關性
的表可以讀取跨行或向下列

結果 (繁體中文) 3:

股票回報傾向於一起移動，如果他們受到類似的經濟活動同一行業的股票往往比不同行業的股票具有更高的相關性回報率錶12.3顯示了幾個股票個人股票收益率波動它們之間的相關性該錶可以在行或列中讀取